Khuyến nghị Mua cổ phiếu DDV với giá mục tiêu 24.400 đồng/cp
Công ty CP DAP - VINACHEM (DDV) ghi nhận kết quả kinh doanh quý 2/2024 tích cực với doanh thu 936 tỷ đồng, tăng 15% so với cùng kỳ, và lợi nhuận sau thuế 64 tỷ đồng, tăng gấp 75 lần. Sản lượng DAP tăng 7,5% cùng với giá bán bình quân tăng 8% đã giúp lợi nhuận gộp đạt 110 tỷ đồng, biên lợi nhuận gộp cải thiện đáng kể lên 11,8%.
BSC dự báo doanh thu thuần năm 2024 của DDV đạt 3.475 tỷ đồng (+8%), lợi nhuận sau thuế 144 tỷ đồng (+105%), EPS 2024 là 984 đồng. Dự phóng năm 2025, doanh thu dự kiến đạt 3.529 tỷ đồng (+2%) và lợi nhuận sau thuế 236 tỷ đồng (+64%), với EPS đạt 1.617 đồng. Lợi nhuận kỳ vọng sẽ tiếp tục tăng nhờ hết khấu hao nhà máy từ quý 2/2025 và áp dụng luật thuế VAT, giúp tăng sản lượng và giảm giá thành đầu vào.
Tuy nhiên, rủi ro chính vẫn là việc Trung Quốc đẩy mạnh xuất khẩu gây áp lực giảm giá bán, cùng với nguy cơ thiếu nguyên liệu quặng. Mặc dù vậy, với tài chính lành mạnh và lượng tiền mặt lớn, DDV đang có lợi thế trong việc phát triển các dự án đầu tư mới.
BSC khuyến nghị MUA
Cổ phiếu TCM, FRT và TNG đang ghi nhận triển vọng tích cực nhờ kết quả kinh doanh ấn tượng và tiềm năng tăng trưởng ...
 | "Nữ tướng" đứng sau chuỗi cafe Katinat, Phê La bất ngờ muốn bán 13 triệu cổ phiếu VCI Bà Trương Nguyễn Thiên Kim, chủ sở hữu chuỗi cà phê Katinat Kafe, Phê La,... vừa đăng ký bán 13,2 triệu cổ phiếu VCI từ ... |
 | Cổ phiếu DIG phản ứng mạnh sau tin Thanh tra Chính phủ xác định sai phạm khi cổ phần hóa DIC Corp Thanh tra Chính phủ kết luận DIC Corp mắc nhiều sai phạm trong quá trình cổ phần hóa và thoái vốn Nhà nước. Sau thông ... |
